Риски криптовалют: что нужно знать перед инвестированием

Криптовалюта это рынок с огромным потенциалом и такими же огромными рисками. Здесь возможны падения на 80 процентов, мошеннические монеты, взломы бирж и резкие смены правил со стороны государств. По моему опыту в крипту стоит идти только с деньгами, потерять которые вы готовы, и с трезвой головой.

Криптовалюту часто подают как лёгкий способ разбогатеть, и именно так в ней теряют деньги. Я не противник крипты, но смотрю на неё трезво: это самый волатильный и самый незрелый рынок из тех, куда легко попадает новичок. Прежде чем нести туда деньги, важно понимать, что именно может пойти не так. Разберём главные риски по порядку.

В этой статье мы разберём:

• крипта совмещает высокий потенциал с очень высоким риском, и второе новички недооценивают
• биткоин не раз падал на 80 процентов и более, а мелкие монеты способны обнулиться
• рынок полон скам-монет, взломов и мошеннических схем, от которых никто вас не застрахует
• правила игры меняют государства, и одна новость о запрете способна обвалить рынок

Начнём с обзора всех основных опасностей.

Основные риски криптовалютного рынка

Рисков в крипте больше, чем кажется новичку, и они разной природы. Первый и самый очевидный это дикая волатильность, о ней отдельно ниже. Второй это мошенничество: рынок наводнён скам-монетами, которые ничем не обеспечены, а также схемами вроде разгона и сброса. Сюда же относятся откровенные криптовалютные мошенничества и фейковые проекты.

Третий риск технический: биржу могут взломать, а если вы потеряете ключи от кошелька, деньги не вернёт никто, ведь транзакции необратимы и центрального защитника тут нет. Добавьте фишинговые сайты и поддельные приложения, через которые крадут доступ, и станет понятно, почему безопасность в крипте это отдельная наука. И четвёртый риск, который губит чаще всего, психологический. Рынок работает круглосуточно, новости подогревают жадность, и новичок на эмоциях и страхе упустить выгоду заходит на максимуме. Этот страх упустить и есть классическая ловушка страха и жадности.

Волатильность крипты: почему биткоин может упасть на 80%

Главная особенность крипты это её волатильность — это размах колебаний цены за период, и в крипте он огромен. Биткоин, самая зрелая монета рынка, в прошлом падал от своих вершин на 80 процентов и больше, например в 2018 и в 2022 годах. И это лидер, а мелкие монеты способны обнулиться почти полностью.

Чем дальше монета от биткоина по размеру и зрелости, тем сильнее она проседает в кризис: альткоины в плохие периоды теряют куда больше, чем рынок в целом. У крипты нет ни прибыли, ни дивидендов, ни жёсткого фундаментального дна, поэтому цена держится в основном на спросе и настроениях, а они разворачиваются молниеносно. Если к этой волатильности добавить плечо, счёт можно потерять за минуты. Поэтому защита капитала тут даже важнее, чем на спокойных рынках. Я подхожу так: рискую только той суммой, которую готов потерять без вреда для жизни, и держу риск на сделку небольшим. Это не совет лично вам, а то, как действую я. Базовое управление капиталом и трезвый расчёт размера позиции в крипте спасают чаще, чем удачный выбор монеты.

Регуляторные риски: как законодательство влияет на крипту

Отдельная и недооценённая угроза это регулирование. Крипта по миру всё ещё во многом в серой зоне, и отношение государств к ней разное: где-то её ограничивают, где-то облагают налогом, а где-то запрещают целые направления. Одна новость о запрете способна обвалить рынок за часы, и предсказать такие решения трейдер не может.

Что с этим делать. Я не пытаюсь угадать политику регуляторов, а просто закладываю этот риск в размер позиции. Если рынок сильно зависит от внешних решений, разумно держать в нём меньшую долю капитала и не использовать большое плечо. Регуляторный фон я отношу к фундаментальным факторам, которые задают общее настроение, но вход по-прежнему ищу по графику, по уровням и объёму. Понимание всех этих рисков это не повод бояться крипты, а способ не потерять на ней больше, чем вы готовы.

Мой опыт

По моему опыту в крипте теряют не из-за того, что выбрали плохую монету, а из-за того, что недооценили риск и взяли слишком большую позицию или плечо. Торгую с 2013 года и убедился: на волатильном рынке выживает не тот, кто угадал актив, а тот, кто пережил серию убытков и не обнулил счёт.

Мой контрарный взгляд в том, что главный риск крипты сидит не в рынке, а в голове трейдера. Сам рынок просто волатилен, а губит человека жадность, спешка и желание отыграться. Поэтому я отношусь к крипте как к самому острому инструменту в наборе: пользоваться можно, но только с маленьким риском на сделку, обязательным стопом и деньгами, потеря которых не разрушит вашу жизнь. И ещё одно: риски крипты не статичны, рынок молодой, и к старым угрозам постоянно добавляются новые, от свежих схем обмана до неожиданных решений регуляторов, поэтому расслабляться тут нельзя ни на одном этапе.