Основи криптовалют: що потрібно знати перед початком торгівлі

Криптовалюта це цифрові гроші, які існують лише в електронному вигляді й працюють без банку чи держави посередині. Записи про те, кому скільки належить, зберігає блокчейн, тобто спільний реєстр, який одночасно ведуть тисячі комп'ютерів по всьому світу. Саме тому монету не можна підробити чи скасувати заднім числом, але й гарантій повернення коштів тут немає.

У трейдинг більшість новачків заходять саме через крипту: про неї найгучніше говорять, і вона здається простою. Я крипту теж тримаю в полі зору, але раджу спершу зрозуміти, з чим маєте справу. Це молодий ринок, де поряд із серйозними проєктами крутяться тисячі порожніх монет. Розберемося в базі: що таке криптовалюта, як влаштований блокчейн і чим цей ринок небезпечніший за звичні валюти та акції.

У цій статті ми розберемо:

• криптовалюта це цифрові гроші без банку посередині, а їхній облік веде блокчейн;
• децентралізація дає незалежність, але прибирає захист: помилковий переказ або переказ шахраю вже не скасувати;
• ринок нерівний: на біткоїн та ефір припадає близько трьох чвертей капіталізації, а більшість дрібних монет фактично мертві;
• головна небезпека не сама технологія, а легкість входу, плече й мем-коіни.

Почнемо з найпростішого: що взагалі таке криптовалюта.

Що таке криптовалюта простими словами

Криптовалюта — це цифровий актив, який існує у блокчейні й передається від одного власника до іншого без банку чи іншого посередника. Замість центрального оператора облік веде сама мережа, а захищає записи криптографія, звідки й назва.

Працює це так. Усі перекази збираються у блоки, кожен новий блок підшивається до попереднього, і виходить ланцюжок записів, який неможливо переписати непомітно. Першою такою монетою став біткоїн, і донині саме він задає тон усьому ринку. Решта монет, від ефіру до дрібних токенів, працюють за схожим принципом, але відрізняються технологією та призначенням. Для трейдера головне інше: ціна монети формується тим самим попитом і пропозицією, що й ціна будь-якого активу на біржі.

Блокчейн і децентралізація: як це працює

Блокчейн це і є той розподілений реєстр, про який ішлося вище. Його копія зберігається не на одному сервері банку, а одразу на безлічі вузлів мережі, і всі вони мають збігатися. Підмінити запис на одному комп'ютері марно: решта мережі його не визнає. Звідси й головна ідея крипти, децентралізація: над системою немає єдиного начальника, який міг би заморозити рахунок чи надрукувати ще монет за бажанням.

Звучить як суцільний плюс, але в цьому ж і пастка для новачка. Незалежність означає й відсутність захисту. Помилилися адресою при переказі, відправили монети шахраю, втратили доступ до гаманця, і повернути нічого вже не вийде. Немає банку, куди можна поскаржитися, і немає кнопки скасування. Тому в крипті ціна помилки вища, ніж у звичних фінансах, і обережність тут не зайва обачність, а необхідність.

Чим крипта відрізняється від традиційних фінансів: ключові ризики

Перша відмінність це режим роботи. Форекс і біржі акцій відпочивають на вихідних і живуть за сесіями, а крипта торгується цілодобово, сім днів на тиждень. Ціна може полетіти й уночі, і в неділю, коли ви спите. Друга відмінність це вік і розмір: ринок молодший і менший за капіталізацією, тому волатильність тут помітно вища, ніж на валютах та акціях. Третя це регуляція, точніше її брак: єдиного центрального регулятора в крипти немає, і захисту в трейдера менше.

Окремо варто розуміти масштаб смітника. Активних монет на ринку тисячі, а всього їх створено вже мільйони, і більше половини фактично мертві. Цінність при цьому сильно сконцентрована: на біткоїн та ефір припадає близько трьох чвертей усієї капіталізації ринку, а тисячі дрібних монет ділять залишок. Звідси й ризики: волатильність, помножена на плече, мем-коіни та відвертий скам, делістинг монети з біржі та зломи гаманців. Менш різкий сегмент тут стейблкоіни, прив'язані до долара. А ознаки скам-проєктів і мем-коінів я показую на прикладах у відео як не втратити гроші в крипті.

Моя позиція: крипта це інструмент, а не лотерея

За моїм досвідом крипту варто сприймати як інструмент, а не як лотерею. Торгую з 2013 року й дивлюся на неї тим самим методом, що й на будь-який інший ринок: об'єм і рівні на великих ліквідних активах, без гонитви за свіжими мем-коінами заради іксів. За біткоїном при цьому я стежу постійно: він першим реагує на апетит ринку до ризику, така собі канарка в шахті.

І ще одне, щоб прибрати ілюзії. Стабільна дохідність це близько 2-5 відсотків на місяць, а сотні відсотків з реклами це міф, який годує сама волатильність крипти. Починати я б радив з одного великого активу й невеликого депозиту, а перші угоди прогнати на демосчеті. Це не порада особисто вам, а те, як підходжу до крипти я сам. З чого взагалі почати вибір інструмента для торгівлі, розписано в курсі. Коли база зрозуміла, наступний крок це сама торгівля криптовалютою за правилами, а не на азарті.